证券时报官方微信公众号

扫描上方二维码关注微信公众号

证券时报官方新闻客户端

扫描上方二维码下载客户端

首页 新闻 深度报道
您所在的位置: 首页 > 新闻 > 深度报道

定了!176港元/股,阿里港股发售价较美股折让3%

2019-11-21 08:27来源:e公司官微作者:证券时报 严翠

定了,阿里巴巴港股上市全球发售定价确定为176港元/股,预计约募资880亿港元,最高可募资1012亿港元,已冻资1000亿港元,由此阿里巴巴将获得今年新股“冻资王”和“募资王”,成为港股新晋“双冠王”。

较纽交所收市价折让3%

11月20日晚间,阿里巴巴集团通过官网宣布,由国际发售和香港公开发售组成、共计发行5亿股普通股的全球发售确定发售价。国际发售与香港公开发售的最终发售价格(“发售价”)均为每股发售股份176港元。

11月19日晚,阿里巴巴美国存托凭证(ADR)在美股收报185.25美元。而按照当日美元与港元间最新汇价(1港元=0.1278美元)粗略计算,阿里巴巴此次发售价约折合每份美国存托股180美元。

这意味着其港股发售价较其美股价格折让近3%,并低于其公开发行价上限188港元/股。阿里巴巴表示,公司在确定发售价时,综合考虑了美国存托股于2019年11月19日(定价前最后交易日)的收市价等因素。经香港联合交易所批准后,阿里巴巴的股份预期将于2019年11月26日开始在联交所主板上市交易,股份代号为9988。

以此计算,本次阿里巴巴集团通过本次全球发售募集资金总额(在扣除承销费及发售费用前)预计约880亿港元。

此外,根据阿里巴巴集团向国际承销商授出的超额配股权,最多还可额外发行7500万股股份。如果按照176港元计算,其最高融资规模可进一步扩大至1012亿港元。

阿里巴巴表示,拟将全球发售募集资金用于实施其战略,包括驱动用户增长及参与度提升,助力企业实现数字化转型升级,以及持续创新和投资长远未来。

市值有望超腾讯

据阿里巴巴集团此前披露,其将发行5亿股普通股新股。其中,国际配售股份数目为4.875亿股普通股,占比为97.5%;香港公开发售1250万股普通股。

11月19日,阿里巴巴提前结束了潜在机构投资者对其香港二次上市的新股认购。市场消息显示,目前阿里巴巴国际认购部分首日已足额,阿里巴巴在港公开发售部分录得超购逾40倍,冻结资金约1000亿港元,超过中手游的709.49亿港元,成为2019年港股新股“冻资王”。

不过,在券商眼里,阿里巴巴新股融资情况依然有些“冷”。有券商表示,综合招股情况来看,阿里巴巴港股IPO比起其2007年港股上市,以及今年港股情况来看,依然较为冷淡。

据悉,2007年,阿里巴巴香港上市时超额认购256倍,结果一手中签率低至6%。

对于阿里巴巴上市后的预估市值,有券商此前表示,不考虑全球超额配售,按照188港元价格,阿里巴巴预估市值为4.02万亿港元。如今按照176港元每股计算,阿里巴巴市值或为3.76万亿港元。

截至11月20日收盘,腾讯控股报335.6港元,总市值3.2万亿港元,这意味着阿里巴巴登陆香港主板之后将PK掉现任“港股之王”腾讯控股,成为新一代的“港股之王”。

券商买卖建议

随着阿里巴巴港股全球发售价格的确定,多家香港券商已给出了买卖建议。

交银国际董事总经理洪灏表示,阿里是一个平台公司,目前已经形成了市场领先格局,护城河非常深,同时阿里的业务继续发展并不需要很多资本投入,商业模式延展性很好,因此给出的建议为“买”。

中泰国际研究部副主管赵红梅表示,目前阿里计划集资或较之前计划减少至129亿美元,这个集资金额属市场可接受范围内,而且亦有助增加阿里的现金水平。

华盛证券分析师余石麟指出,阿里巴巴现在2020年市盈率约22倍,相比港股中的消费品股,互联网股龙头并不贵。

盈路证券首席分析师吴圳鸿表示,阿里第二财季营收1190.2亿元,同比增长40%,非GAAP净利润327.50亿元,同比增长40%。两项硬指标营收利润均保持高增速,经营良好,仍没有看到业绩增长的天花板,如此庞大的体量有这样的业绩增速,实属不易,规模效应突出,龙头地位稳固。

玖富证券研究部认为,阿里巴巴业务生态上已构建其护城河,可以成为一个具备长期投资的优秀标的。

据悉,阿里回归港股有望帮助港交所争取今年成为全球集资王宝座。根据Refintiv数据显示,截至目前,Nasdaq交易所集资额245.78亿美元;纽约证券交易所集资额225.8亿美元;港交所则有223.01亿美元,暂时排名第三。若阿里巴巴集资129亿美元,除成功超越集资81亿美元的Uber,顺利成为今年全球的新股集资王之外,亦带动香港港交所超越纽交所的总集额,排名第一。

分享:

声明:证券时报力求信息真实、准确,文章提及内容仅供参考,不构成实质性投资建议,据此操作风险自担。

为你推荐

重磅消息集中爆发,A股“超级周”来了!券商高呼:暖冬行情进行时!
多家券商最新策略也相对乐观。方正证券策略表示,暖冬行情进行时,核心在于政策密集加码之后的经济阶段性企稳。
2019-12-0907:34
紧急通知!个税专项扣除确认开始,12月底前必须完成,如何填报?
根据《个人所得税专项附加扣除操作办法(试行)》第九条的规定,12月31日前纳税人应及时确认次年享受专项附加扣除的内容进行确认,并报送至扣缴义务人。
2019-12-0910:40
5000亿ETF市场大消息,这一机制或要来了!到底有多牛?
5000亿ETF市场又将迎来一个重磅“大招”。据中国基金报记者了解,目前正在研究ETF的集合申购机制,优化ETF的申购安排,来提升投资者参与ETF的积极性。
2019-12-0907:35
两融余额四连升,近40亿杠杆资金抢筹科技股,这些股飙涨超50%
12月以来,893股获杠杆资金净买入,中信证券融资净流入3.04亿元排名第一。
2019-12-0907:34
  • 证券时报APP
  • 微信公众号
  • 点击下载